應用端的細分，老的方向游戲，目前仍然在“辨識度沖擊雙頭新高”的過程中，核心是昆侖萬維、姚記科技和冰川網絡等高辨識度個股。相對而言比較新低位的持續方向，一個是虛擬數字人，核心是天地在線，上周五中胤時尚20，人氣標的有天舟文化、恒信東方等。如果能夠繼續加強，關聯的方向是影視娛樂。
另一個是數據要素，人民網為核心，上周持續有所表現，上周五比較強的是醫療信息化方面，潤達醫療、久遠銀海漲停，同時大宗商品信息的生意寶、卓創資訊漲停。今天?的計劃，一是關注接力機會，另一個則是關注輪動，比如說政務信息方向的易華錄、數字政通，語料包的中文在線等等。總之，對于今天?盤之感?計劃優先處理好持倉，待盤面清晰之后，再去跟隨。
2.賽道:我最近重點看兩條線，一條是光伏，一條是銅箔。光伏，邏輯上周說過了，硅料價格已經跌破了行業成本線，這個位置是困境反轉點，類似前面的鋰礦，但是現在光伏的節點好于鋰礦，因為現在指數環境更加配合。
光伏板塊估值目前處于歷史低點（pe（ttm）為13.8倍），盡管面臨產能過剩帶來的行業競爭加劇挑戰，但同時也能看到技術迭代、全球需求高增帶來的發展潛力及蘊藏機遇。建議把握兩條主線：一是盈利水平邊際改善空間大、具備抵御周期波動能力、競爭壁壘強大、享受海外市場紅利的一體化企業或輔材龍頭；二是引領行業技術變革的頭部企業，n型電池大幕拉開，顆粒硅+ccz潛力大。
隨著光伏發電技術逐步成熟，光伏發電在全球中的滲透率逐步提升，行業保持高景氣態勢。一方面全段時間由于硅料持續創新高，光伏新增裝機受到影響。但隨著組件廠商進一步向上游延伸，加大硅料產能規劃力。使得硅料產能速釋放，光伏成本下調。光伏組件價格的下降，將大大提高電站開發商的積極性，刺激終端需求的釋放。另一方面在當前綠色低碳的背景下，海外各國積極進行能源轉型，光伏海外市場增長超預期，由此可見我們應該持續關注光伏行業的未來發展態勢。
銅箔，主要是復合集流體的邏輯，不少研報都說銅箔是今年賽道中最具成長性的方向之一，板塊周四大反彈，周五大跌，再往下跌一跌的話，我感覺性價比就出來了。
短期反彈主線不變，tmt仍是反彈先鋒，低估值國企逢低配置。（1）消費和新能源中期拐點未至；底部反彈時，政策支持、產業趨勢上行的行業占優，當前指向tmt和低估值國企。（2）建議短期逢低配置：一是政策和產業趨勢向上的傳媒（ai在游戲、教育、營銷等領域的應用）、計算機（數字經濟、國產化）、半導體（算力芯片）、通信（算力等）；二是低估值國企相關的建筑、非銀等；三是經濟弱修復下的消費（白酒、美容、家電等）、電新（充電樁、電池、儲能等）、軍工等。操作策略：回踩缺口做多，輕指數，重個股，但多是短線套利的玩法，忌諱追漲殺跌。
隨著海外各大經濟體緊縮政策落地，匯率見底回升有利資金回流，一方面北向資金近期加速進場，今日更是凈買入超百億元，另一方面兩市成交連續第三日突破萬億元。市場的放量上行有利大市值個股趨勢行情的加強，而利空連板投機情緒。此外，中字頭以及新能源方向反彈與ai的持續走強也從以往的蹺蹺板行情轉向良性輪動，可見在增量資金持續加持下，市場整體性修復行情已經開啟。后期市場成交量能若能持續維持萬億元上方背景下，績優超跌方向與ai主線有序輪動則將成為本月主基調，隨著中字頭方向也展開補漲，后期或可關注短期修整到位的半導體方向回流預期。此外結合上市公司中報預告期臨近，ai主線中大模型等應用端暫難有業績兌現，后期算力方向或仍將占據主導地位。